Trendio
Active member
piyasa raporu
Durum: 17.03.2023 15:15
Bankacılık sektöründeki sorunlar yatırımcıları tedirgin etmeye devam ediyor. Sözde Cadılar Şabatı’nda, fiyatlar normalden daha fazla dalgalandığında, borsalar bir aşağı bir yukarı hareket ediyordu.
Dow Jones’ta Perşembe günü yaşanan toparlanmayı, bu haftanın son işlem gününde başlangıçta yeniden kayıplar izleyecek: yüzde 0,6’lık bir düşüşle başlayacak. Pazar genelinde S&P 500 yüzde 0,10 düşüşle 3956,16 puan oldu. Nasdaq teknoloji borsasında Nasdaq 100 yüzde 0,1 düşüşle 12.572,63 puan oldu.
ABD bölge bankalarında krizi durdurmak için alınan tüm önlemlere rağmen yatırımcıların ne kadar kararsız kaldığı, piyasa açılmadan önceki yüksek dalgalanmalarla bir kez daha ortaya çıktı.
Alman yatırımcılar da huzursuz: DAX başlangıçtaki güçlü kazanımlarını koruyamadı. Öğle vakti, önde gelen Alman endeksi negatife döndü ve 15.000 puan sınırını tekrar kırdı. DAX, öğleden sonraya kadar kayıpları telafi edemedi.
Uzmanlara göre düşüş eğilimi şimdilik devam edebilir. Aracı kurum CMC Markets’in baş piyasa analisti Jochen Stanzl, “Belirsiz durumda ve ABD Merkez Bankası toplantısının hemen eşiğindeyken, sürdürülebilir bir toparlanma pek olası değil” dedi.
Son kullanma tarihi DAX’ta gerilim yaratıyor
Bugün DAX’teki yüksek oynaklığın, Eurex türev borsasında hisse senedi endekslerindeki opsiyonların ve vadeli işlemlerin ve bireysel hisse senetleri üzerindeki opsiyonların sona erdiği ana son kullanma tarihiyle de bir ilgisi olması muhtemeldir. 15.000 puanlık yuvarlak işaret, birçok vadeli işlem sözleşmesinin odak noktası olmalıdır.
Vadeli işlem piyasasının ticarete artık çok fazla müdahale etmediği önümüzdeki hafta DAX’in nasıl gelişeceğini görmek heyecan verici olacak. Yatırımcılar uzun ve kısa pozisyonlarını vade günlerinde kapatırlar. Bu da piyasada bir sarsıntıya neden olacaktır. Bu arka plana karşı, DAX geçmişte genellikle son kullanma tarihlerine yakın önemli dönüm noktalarına işaret etmiştir.
Bankaların kurtarılması piyasayı rahatlattı
Bankacılık sektöründen piyasaya yönelik olumlu sinyaller geliyor. Hastalanan İsviçre bankası Credit Suisse’in ardından ABD bölge bankası First Republic de bir destek paketi aldı. JP Morgan ve Citigroup gibi toplam on bir büyük ABD bankası, daha küçük finans kuruluşuna 30 milyar dolar yatırım yaptı.
Ancak yatırımcılar, görünüşe göre ABD bölgesel bankası First Republic’e yönelik yardım paketinin kapsamından memnun değiller. Hasta California para evinin kağıtları, ticaretin başlangıcında yaklaşık yüzde 17 kaybetti. ABD’nin önde gelen bankası JP Morgan’daki analistler, yatırımcıların 30 milyar dolarlık yardımın Birinci Cumhuriyet’i kurtarmak için yeterli olup olmadığından emin olmadıklarını yazıyor.
Merkez bankaları çıkmazda
Yatırımcılar şimdi, Fed’in Çarşamba günkü faiz oranı toplantısında ABD bankacılık sektöründeki sarsıntı karşısında kendisini nasıl konumlandıracağı konusunda kafa karıştırıyor. Commerzbank tarafından yapılan bir açıklamaya göre, ABD Merkez Bankası’nın şu anda yalnızca 25 baz puanlık küçük bir faiz artırımı yapması bekleniyor. Bu aynı zamanda CME Group’un Fed Watch Tool tarafından da doğrulandı: piyasa katılımcılarının yüzde 82’si faiz oranlarının 25 baz puan artmasını ve hatta yüzde 18’i faiz oranlarının duraksamasını bekliyor.
Sadece birkaç gün önce, Federal Rezerv Başkanı Jerome Powell, Fed’in aşırı enflasyonla mücadelede dizginleri daha fazla sıkılaştırması gerekebileceğinin sinyalini verdi. Bir dizi sıkılaştırıcı para politikasının ardından ABD’de kilit faiz oranı aralığı şu anda yüzde 4,50 ila 4,75 arasında.
Ancak mevcut durum merkez bankası için bir ikilem oluşturuyor: “Sermaye piyasaları faiz artışlarının son bulması ve daha iyi bir likidite arzı beklerken, hala çok yüksek olan enflasyon, kısıtlayıcı para politikasının devamını gerektiriyor. Tabii ki,” finans kuruluşu Marcard, stone & co.’daki analistler diyor. Uzmanlar, para politikasında ani bir yön değişikliğinin bankacılık sektörünün istikrarına ilişkin finansal piyasalarda endişeleri artırabileceğine inanıyor.
17.03.2023 tarihinden itibaren ekonomiyi güncelleyin
Stefan Wolff, İnsan Kaynakları, 17.03.2023 11:12
Puan karar haftası
ECB Perşembe günü kararlıydı ve kilit faiz oranını yarım puan artırarak yüzde 3,50’ye yükseltti. Ve önümüzdeki hafta Fed’in yanında durun. Karar daha önemli para politikası adımları. İngiltere’de, İngiltere merkez bankası başkanı Andrew Bailey, Perşembe günü üst üste on faiz artırımının ardından faiz dizginlerinin daha da sıkılaştırılıp sıkılaştırılmayacağı konusunda şimdiye kadar sessiz kaldı.
Commerzbank analisti You-Na Park-Heger, merkez bankasının kararı İsviçre’de de beklemede: “Normal koşullar altında, SNB muhtemelen önümüzdeki hafta ana faiz oranını tekrar yükseltir” diyor. Bununla birlikte, en son olaylar göz önüne alındığında, SNB muhtemelen sessiz kalabilir – özellikle de örneğin İsviçre’deki enflasyon oranı, örneğin avro bölgesindekinden önemli ölçüde düşük olduğu için.
ECB Bankacılık Denetimi özel toplantısı
Finans sektöründeki türbülans, ECB Bankacılık Denetimini de meşgul ediyor. Merkez bankası sözcüsü talep üzerine “Denetim organı görüş alışverişinde bulunmak ve üyeleri bankacılık sektöründeki güncel gelişmeler hakkında bilgilendirmek için toplanıyor” dedi. Bu hafta başında özel bir toplantı yapıldı. Bir gün önce ECB şu vurguyu yapmıştı: “Euro bölgesindeki bankacılık sektörü dirençli: sermaye ve likidite pozisyonları sağlam.”
Bitcoin dokuz ayın zirvesinde
Kripto piyasası toparlanmaya devam ediyor. En büyük siber para birimi olan Bitcoin, dokuz ayın en yüksek seviyesi olan 26.700 doların biraz altında işlem görüyor. Kripto para birimleri, son zamanlarda sermaye piyasası faiz oranlarındaki önemli düşüşten ve yatırımcıların azalan riskten kaçınmasından yararlanıyor.
Euro ve altın yükselişte
Düşen faiz beklentileri altın fiyatını desteklemeye devam ediyor. Bir ons altın şu anda yüzde 0,4 daha fazla olan 1.933 dolara mal oluyor. Euro, öğle saatlerinde yüzde 0,2 artışla 1,0634 dolardan işlem gören ortak para birimi ile dolar karşısında erken dönemdeki keskin kazanımlarının bir kısmını azalttı.
Petrol fiyatları yükseliyor
Yatırımcıların azalan riskten kaçınmaları da petrol piyasası üzerinde etkili oluyor. Öğle vakti, Mayıs ayında teslim edilmek üzere bir varil (159 litre) Kuzey Denizi Brent petrolü 75,21 Dolar’a mal oluyor. Bu, bir önceki güne göre yüzde 0,8 daha fazla. Hafta boyunca, petrol fiyatları zaman zaman 2021’in sonlarından bu yana en düşük seviyelerine geriledi. Petrol riskli bir varlık sınıfı olarak kabul edildiğinden, ham petrol fiyatları genellikle piyasa kargaşası dönemlerinde düşer.
Deutsche Bank ve Commerzbank toparlanma yolunda
DAX’ta banka hisseleri son dönemdeki önemli kayıplarının ardından toparlanma eğiliminde. Deutsche Bank ve Commerzbank hisselerinin her biri yüzde ikiden fazla değer kazandı. Kaliforniya Silikon Vadisi Bankası’nın iflasının ardından yeni bir finansal kriz korkusu ve Credit Suisse’i çevreleyen çalkantı, son beş işlem gününde gazeteleri yüzde 18 civarında aşağı çekmişti.
Dikiş 2022’de 8,9 milyon euro kazandı
Deutsche Bank’ın yeniden yapılanma aşamasının sonunda CEO Christian Sewing, hafif bir maaş artışı ile ödüllendirildi. 52 yaşındaki oyuncunun toplam maaşı, Deutsche Bank’ın bugün yıllık raporunda açıkladığı gibi, 2022’de yaklaşık 110.000 avro artarak 8,9 milyon avroya yükseldi. Bir zamanlar kayıplarla boğuşan enstitü, geçen yıl 15 yılın en iyi sonucunu aldı.
Vonovia temettü kesiyor
Almanya’nın en büyük emlak grubu Vonovia, yüksek faiz oranlarının, hızla artan inşaat maliyetlerinin ve artan enerji fiyatlarının etkilerini hissediyor ve işletme karının bu yıl düşmesini bekliyor. Hissedarlar, bir önceki yılda 1,66 Euro’dan sonra 2022 için hisse başına yalnızca 0,85 Euro temettü almalıdır.
Volkswagen, batarya hammadde madenlerinde hisse aldı
Volkswagen, elektrikli otomobiller için pil hücresi üretimini genişletiyor ve ayrıca hammadde madenlerine yatırım yapmayı planlıyor. CTO Thomas Schmall, İspanya’nın Valensiya kentindeki yeni dev fabrikanın temelinin atılması vesilesiyle bir Reuters röportajında, “Hammaddelerdeki darboğaz madencilik kapasitesidir. Bu nedenle doğrudan madenlere yatırım yapmalıyız,” dedi.
UBS ve Credit Suisse zorunlu birleşmeye karşı
Basında çıkan bir habere göre, iki büyük İsviçre bankası UBS ve Credit Suisse zorunlu birleşmeyi reddediyor. Bloomberg haber ajansının içeriden kaynaklara atıfta bulunarak bildirdiğine göre, UBS mevcut stratejisine odaklanmayı tercih ediyor ve sorunlu Credit Suisse ile ilgili riskleri almaya isteksiz. Credit Suisse, gidişatı kendi başına değiştirmek için zaman ayırmak istiyor.
Bu arada bugün, özel ve profesyonel yatırımcıların, haftanın ilk yarısında ABD ve Avrupa’da yönetilen 300’den fazla Credit Suisse fonundan yüz milyonlarca dolar çektiği ortaya çıktı. Morningstar Direct’in Cuma günü bildirdiğine göre, 13 Mart’tan 15 Mart’a kadar toplam çıkışlar 450 milyon doları aştı.
Microsoft ofise yapay zeka getiriyor
Microsoft, zengin yapay zeka yeteneklerini çekirdek ofis paketlerine entegre edecek. Bu, dün Redmond’da CEO Satya Nadella tarafından açıklandı. “Yardımcı Pilot” uzantısı alan ofis yapı taşları arasında kelime için Word, e-posta ve takvim için Outlook, sunumlar için Powerpoint ve sohbetler için Teams bulunur.
Kıdemli yönetici Mazda’nın genel müdürlüğünü devralacak
Yeni bir patron arayışında olan Mazda, kendi şirketinde bir patron buldu. Japon otomobil üreticisi Masahiro Moro, hissedar onayına tabi olarak Haziran ayında göreve başlayacak. Mazda kariyeri boyunca Kuzey Amerika işinden sorumlu olan 62 yaşındaki yönetici, önceki CEO Akira Marumoto’nun yerini alıyor.
Fedex beklenenden daha az ama daha fazla kazanıyor
Post’un rakibi Fedex, enflasyon ve durgunluk endişelerinin hakim olduğu üçüncü iş çeyreğinde (Şubat ayının sonuna kadar) önemli ölçüde daha düşük kar ve satış elde etti. Net gelir, yıldan yıla 1.1 milyar dolardan 771 milyon dolara düştü. Bununla birlikte, Fedex piyasa beklentilerini aştı. Görünüm yatırımcılar tarafından da iyi karşılandı: Fedex tüm mali yıl için kazanç tahminini keskin bir şekilde yükseltti.
ChatGPT rakibi “Ernie” için kullanıcı testlerinin teşvik edilmesi
Baidu’nun yeni yapay zekasını (AI) test edenlerden gelen olumlu yorumlar sayesinde, Çinli grubun hisseleri bir yıl içindeki en büyük günlük kazancını bekliyor. Arama motoru operatörünün unvanları, bir gün önce ChatGPT rakibi “Ernie”nin sunumuyla hayal kırıklığı içinde yüzde altıdan fazla düştükten sonra, Hong Kong’da zaman zaman neredeyse yüzde 17 arttı.